По оплате труда 7020 7265 245 39,42 39,87 0,45 Перед дочерними и зависимыми обществами 69 135 66 0,39 0,74 0,35 ИТОГО 412 Сумма заемных средств за отчетный год увеличилась на 412 тыс. руб. или на 2,31%. 100% заемного капитала составляет кредиторская задолженность. В структуре заемного капитала произошли следующие изменения. Уменьшилась доля задолженности поставщикам и подрядчикам с 31,91% на начало года до 12,74% на конец
года. При этом увеличились удельные веса задолженностей: перед бюджетом с 17,49% до 32,07%, по социальному страхованию и обеспечению с 10,79% до 14,58%, по оплате труда с 39,42% до 39,87%, перед дочерними и зависимыми обществами с 0,39% до 0,74%. Видно, что наибольший удельный вес как на начало года, так и на конец года имеет задолженность по оплате труда. Вид задолженности Прошлый год, тыс. руб. Отчетный год, тыс. руб.
Кредиторская 18221 Дебиторская 63556 Приходится дебиторской на рубль кредиторской 2,11 4,18 Из таблицы видно, что сумма дебиторской задолженности более чем в 2 раза на начало года и более чем в 4 раза на конец года превышает кредиторскую. Это показывает, что финансовое состояние предприятия нестабильно. Структура активов Средства предприятия Сумма, тыс. руб. Доля, % На начало года На конец года
Изменение На начало года На конец года Изменение Внеоборотные активы 9585 11918 2333 16,64 13,52 -3,12 Оборотные активы, в том числе в сфере: 48004 76222 28218 83,36 86,48 3,12 Производства 5475 6329 854 9,51 7,18 -2,33 Обращения 42529 69893 27364 73,85 79,30 5,45 ИТОГО, в том числе 30551 Монетарные активы 17409 18271 862 30,23 20,73 -9,5 Немонетарные активы 40180 699869 29689 69,77 79,27 9,5
За отчетный год структура активов изменилась следующим образом: доля основного капитала уменьшилась на 3,12% а оборотного соответственно увеличилась, в том числе доля сферы производства уменьшилась на 2,33%, а доля сферы обращения увеличилась на 5,45%. В связи с этим изменилось органическое строение капитала: на начало года отношение основного капитала к оборотному составляло 0,20, а на конец 0,16, что будет способствовать ускорению его оборачиваемости. Удельный вес монетарных активов упал с 30,23% на начало
года до 20,73% на конец года, соответственно возрос удельный вес немонетарных активов. Состав и динамика основного капитала Средства предприятия Сумма, тыс. руб. Доля, % На начало года На конец года Изменение На начало года На конец года Изменение Основные средства 9254 9742 488 96,55 81,74 -14,81 Нематериальные активы 331 2176 1845 3,45 18,26 14,81
ИТОГО 9585 11918 2333 За отчетный период сумма основного капитала увеличилась на 24,34% или на 2 333 тыс. руб. Уменьшилась доля основных средств и увеличилась доля нематериальных активов. Проанализируем по приложению к бухгалтерскому балансу затраты, произведенные организацией. Затраты предприятия Сумма, тыс. руб. Доля, % За отчетный год За предыдущий год Изменение За отчетный год За предыдущий год
Изменение Материальные затраты 23033 67504 -44471 14 34,97 -20,97 Затраты на оплату труда 83058 69922 13136 50,58 36,22 14,36 Отчисления на социальные нужды 29004 24959 4045 17,66 12,93 4,73 Амортизация основных средств 1771 1332 439 1,08 0,69 0,39 Прочие затраты 27344 29334 -1990 16,65 15,19 1,46 ИТОГО 164210 193051 -28641 100 100
По данным видно, что затраты в целом уменьшились на 28641 тыс. руб. В частности уменьшились на 44471 тыс. руб. материальные затраты. Но в свою очередь увеличились затраты на оплату труда, отчисления на социальные нужды и амортизация основных средств. Динамика и состав оборотных активов Средства предприятия Сумма, тыс. руб. Доля, % На начало года
На конец года Изменение На начало года На конец года Изменение Запасы, в том числе: 8155 8529 374 16,99 11,19 -5,8 Сырье, материалы 5255 6189 934 10,95 8,12 -2,83 Малоценные и быстроизнашивающиеся предметы 1092 1439 347 2,27 1,89 -0,38 Готовая продукция и товары для перепродажи 1588 761 -827 3,31 1,00 -2,31 Расходы будущих периодов 220 140 -80 0,46 0,18 -0,28
Налоги по приобретенным ценностям 1688 1352 -336 3,52 1,77 -1,75 Дебиторская задолженность (ожидается более чем 12 месяцев после отчетной даты), в том числе: 35 35 0 0,07 0,05 -0,02 Прочие дебиторы 35 35 0 0,07 0,05 -0,02 Дебиторская задолженность, в том числе: 37603 63521 25918 78,33 83,34 5,01 Покупатели и заказчики 67603 63521 25918 78,33 83,34 5,01
Краткосрочные финансовые вложения 57 57 0 0,12 0,07 -0,05 Денежные средства 466 2728 2262 0,97 3,58 2,61 ИТОГО 48004 76222 28218 Наибольший удельный вес в оборотном капитале составляет дебиторская задолженность, на начало года ее доля 78,33%, на конец года 83,34%. Структура оборота капитала нестабильная, что свидетельствует о плохо отлаженном процессе производства и сбыта продукции.
К концу года существенно снизилась доля запасов, налогов по приобретенным ценностям, краткосрочным вложениям. Намного увеличилась доля дебиторской задолженности, немного повысилась доля денежных средств. Анализ продолжительности оборота оборотного капитала Показатели Прошлый год Отчетный год Изме¬нение за год Объем реализации (без учета налогов и платежей из выручки), тыс. руб.
227624 232546 +4922 Среднегодовые остатки оборотных активов, тыс. руб. 44500 48004 +3504 Продолжительность оборота как всех текущих активов, так и отдельных видов (Поб0) может измениться за счет суммы выручки (В) и средних остатков оборотных средств (Ост). Для расчета вли¬яния данных факторов используется способ цепной подстановки: Поб 0=Ост0×t/В0=44500×360/ 227624=70 дней,
Поб усл=Ост1×t/В0=48004×36 0/227624=76 дней, Поб 1=Ост1×t/В1=48004×360/ 232546=74 дня. Отсюда изменение продолжительности оборота оборотного капитала за счет: суммы оборота оборотного капитала ∆ПобВ= 74-76 = -2 дня; средних остатков оборотного капитала ∆Поб ост=76 – 70 = +6 дней; Экономический эффект в результате ускорения обо¬рачиваемости капитала выражается в относительном
выс¬вобождении средств из оборота, а также в увеличении суммы выручки и суммы прибыли. Сумма высвобожденных средств из оборота в связи с уско¬рением (-Э) или дополнительно привлеченных средств в обо¬рот (+Э) при замедлении оборачиваемости капитала определя¬ется умножением однодневного оборота по реализации на изме¬нение продолжительности оборота: ±Э=Сумма оборота фактическая/Дни в периоде×∆Поб= =232546∙(74-70)/360=2584 тыс. руб.
В связи с замедлением оборачиваемости обо¬ротного капитала на 4 дня произошло относительное заимствование средств из оборота на сумму 2584 тыс. руб. Отчет о прибылях и убытках Наименование показателей Код стр. За отчетный период За аналогичный период прошлого года 1 2 3 4 Выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг ( за минусом НДС, акцизов и иных аналогичных обязательных платежей) 010 232546 227624
В том числе бюджетные субсидии на покрытие разницы в ценах и. тарифах 011 Себестоимость реализованных товаров, продукции, работ, услуг 020 164210 191112 Коммерческие расходы 030 1939 Управленческие расходы 040 Прибыль (убыток) от реализации 050 68336 34573 Проценты к получению 060 Проценты к уплате 070 Доходы от участия в других организациях 080
Прочие операционные доходы 090 Прочие операционные расходы 100 830 125 Внереализационные доходы 110 Внереализационные расходы 120 Прибыль (убыток) отчетного периода (050+060-070+080+090-100+110-120) 130 67506 34448 Налог на прибыль и иные обязательные платежи 140 13424 6938 Использовано прибыли 150 5560 2438 Нераспределенная прибыль (убыток) отчетного периода (130-140-150) 160 48522 25074
По данным из отчета о прибылях и убытках можно найти рентабельность продукции, которая показывает величину прибыли, приходящуюся на 1 руб. текущих затрат. Рпродукции = Прибыль реализованной продукции/себестоимость реализованной продукции. Рпродукции за отч.год =68336/164210=0,42 Рпродукции за прошл.год =34573/191112=0,18 Подсчитаем рентабельность производства, которая показывает величину прибыли, приходящуюся на 1 руб.
основных и оборотных фондов. Рпроизводства = Прибыль реализованной продукции/(Основной фонд + оборотные средства). Рпроизводства за отч. год=68336/88140=0,77 Рпроизводства за прошл.год =34573/57589=0,6 Найдем рентабельность продаж – это величина прибыли, содержащаяся в 1 рубле выручки от реализации. Рпродаж = Прибыль реализованной продукции/Выручка реализованной продукции. Рпродаж за отч. год=68336/232546=0,29 Рпродаж за прошл.год =34573/227624=0,15
По отчету о прибылях и убытках видно, что в целом по всем показателям предприятие стало функционировать лучше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Например, прибыль увеличилась на 33058 тыс. руб. или почти в 2 раза. Это произошло от того, что снизили себестоимость продукции (она уменьшилась в отчетном году по сравнению с прошлым на 25 902 тыс. руб.). Как видим, рентабельность продукции в отчетном году увеличилась в 2,3
раза. Рентабельность производства тоже увеличилась, в 1,3 раза. Рентабельность продаж увеличилась по сравнению с прошлым годом в 1,9 раза. Отчет о движении денежных средств Наименование показателей Код стр. Сумма Из нее по текущей деятельности по инвести¬ционной деятельности по финан¬совой деятельности 1 2 3 4 5 6 1. Остаток денежных средств на начало года 010 466 X X
X 2. Поступило денежных средств — всего 020 274250 274250 В том числе: Выручка от реализации товаров, продукции, работ и услуг 030 262208 262208 X X Выручка от реализации основных средств 040 Выручка от реализации иного имущества 050 Авансы, полученные от покупателей (заказчиков) 060 X X бюджетное ассигнование и иное целевое финансирование 070 безвозмездно 080 кредиты и займы 090 дивиденды,
проценты по финансовым вложениям 100 X Прочие поступления 110 261934 261934 3. Направлено денежных средств — всего 120 271988 271988 В том числе: На оплату приобретенных активов 130 72177 72177 На оплату труда 140 78700 X X X Отчисления на социальные нужды 150 29479 X X X на выдачу подотчетных сумм 160 1010 1010 На выдачу авансов 170 на оплату долевого участия в строительстве 180
X X На оплату машин, оборудования и транспортных средств 190 на финансовые вложения 200 X на выплату дивидендов, процентов 210 16808 X на расчеты с бюджетом 220 73814 На оплату процентов по полученным кредитам 230 прочие выплаты 240 Остаток денежных средств на конец отчетного периода 260 2728 Судя по отчету о движении денежных средств, наше предприятие недостаточно активно использует заемные
средства и как следствие, меньшее значение рентабельности собственного капитала. Управление денежными средствами имеет такое же значе¬ние, как и управление запасами и дебиторской задолженнос¬тью. Искусство управления текущими активами состоит в том, чтобы держать на счетах минимально необходимую сум¬му денежных средств, которые нужны для текущей оператив¬ной деятельности. Сумма денежных средств, которая необхо¬дима хорошо управляемому предприятию это по сути дела страховой
запас, предназначенный для покрытия кратковре¬менной несбалансированности денежных потоков. Сумма должна быть такой, чтобы ее хватало для производства всех первоочередных платежей. Поскольку денежные средства, находясь в кассе или на счетах в банке, не приносят дохода, их нужно иметь в наличии на уровне безопасного минимума. Наличие больших остатков денег на протяжении длительно¬го времени может быть результатом неправильного исполь¬зования оборотного капитала.
Чтобы деньги работали на предприятие, необходимо их пускать в оборот с целью получения прибыли: расширять свое производство, прокручивая их в цикле оборотного капитала; инвестировать в доходные проекты других субъектов хо¬зяйствования с целью получения выгодных процентов; уменьшать величину кредиторской задолженности с целью сокращения расходов по обслуживанию долга; обновлять основные фонды, приобретать новые техноло¬гии и т.д. ЛИТЕРАТУРА 1. Русак Н. А. «Эклномический анализ предприятий
АПК», М. 1990 2. Савицкая Г. В. «Анализ хозяйственной деятельности предприятия», Мн. 2000 3. Хрипач В. Я. И др. «Экономика предприятия», Мн. 2001 4. Шеремет А. Д. Комплексный экономический анализ деятельности предприятий. -М.: Экономика, 1990. -210с.